Bør du geninvestere udbytte?

Når en aktie eller fond, du ejer, betaler udbytte, kan du lomme kontanterne og bruge dem, som du ville gøre for enhver anden indkomst, eller du kan investere udbyttet igen for at købe flere aktier.

Selvom det kan være tiltalende at have lidt ekstra kontant til rådighed, kan geninvestering af dit udbytte virkelig betale sig i det lange løb.

Key takeaways

• Et udbytte er en belønning (normalt kontant), som et selskab eller en fond giver til sine aktionærer pr. Aktiebasis.
• Du kan lomme kontanterne eller geninvestere udbyttet for at købe flere aktier i virksomheden eller fonden.
• Med reinvestering af udbytte køber du flere aktier med det udbytte, du får udbetalt, snarere end at få kontanter.
• Geninvestering kan hjælpe dig med at opbygge rigdom, men det er muligvis ikke det rigtige valg for enhver investor.

Grundlæggende om udbytte

Hvis et selskab tjener et overskud og har overskydende indtjening, har det tre muligheder. Det kan:

• Geninvester kontanterne i sine aktiviteter,
• Betale sine gældsforpligtelser, eller
• Betal et udbytte for at belønne aktionærerne for deres investeringer og fortsat støtte.

Udbytte udbetales normalt kvartalsvis pr. Aktie. Beslutningen om at udbetale (eller ikke) udbytte træffes typisk, når et selskab færdiggør sin resultatopgørelse, og bestyrelsen gennemgår det økonomiske. Når et selskab erklærer et udbytte på erklæringsdatoen, har det et juridisk ansvar at betale det.

Selvom der kan udstedes udbytte i form af en udbyttecheck, kan de også udbetales som yderligere aktier. Dette kaldes dividende-reinvestering. Uanset hvad, udbytte er skattepligtige.

Du kan muligvis undgå at betale skat på udbytte, hvis du har den udbyttebetalende bestand eller fond i en Roth IRA.

Udbytte betalt pr. Aktie

Udbytte udstedes til aktionærerne pr. Aktiebasis. Jo flere aktier du ejer, jo større er udbytte, du modtager.

Her er et eksempel. Sig selskab ABC har 4 millioner aktier af udestående aktier. De beslutter at udstede et udbytte på 0, 50 dollar pr. Aktie. I alt betaler ABC $ 2 millioner i udbytte. Hvis du ejer 100 aktier i ABC-aktien, vil dit udbytte være $ 50. Hvis du ejer 1.000 aktier, vil det være $ 500.

Hvad er udbytte reinvestering?

Hvis du geninvesterer udbytte, køber du yderligere aktier med udbyttet i stedet for at tage kontanterne. Dividend reinvestering kan være en god strategi, fordi det er:

• Billig. Da geninvestering er automatisk, skylder du ikke nogen provision eller andre mæglergebyrer, når du køber flere aktier.
• Let. Når du har oprettet det, er reinvestering af udbytte automatisk.
• Fleksibel. Mens de fleste mæglere ikke lader dig købe brøkdele, kan du med udbytte geninvesteringer.
• Konsekvent. Du køber aktier regelmæssigt, hver gang du får et udbytte. Dette er gennemsnitlige dollar-omkostninger i bevægelse.

Hvis du geninvesterer udbytte, kan du supercharge dit langsigtede afkast på grund af sammensatningen. Dit udbytte køber flere aktier, hvilket øger dit udbytte næste gang, så du kan købe endnu flere aktier osv.

Udbytte reinvesteringsplaner

Du kan selv investere udbyttet igen. Imidlertid tilbyder mange virksomheder dividendinvesteringsplaner, der forenkler processen. Disse "DRIPs", som de er kendt, køber automatisk flere aktier på dine vegne med dit udbytte. Der er flere fordele ved at bruge DRIP'er, herunder:

• Nedsatte aktiekurser
• Kommission-fri transaktioner
• Fraktionelle aktier

En af de største fordele ved reinvestering af udbytte ligger i dens evne til at vokse din formue roligt. Når du har brug for at supplere din indkomst - normalt efter pensionering - har du allerede en stabil strøm af investeringsindtægter klar.

Eksempel på genvækstvækst

Sig selskab ABC betaler en beskeden udbyttesats på $ 0, 50 pr. Aktie. For at holde tingene enkle antager vi, at aktiekursen stiger med 10% hvert år, og udbyttesatsen stiger med $ 0, 05 hvert år.

Du investerer $ 20.000, når aktiekursen er $ 20, så du ender med 1.000 aktier. Ved udgangen af ​​det første år modtager du et udbytte på $ 0, 50 pr. Aktie, der udgør $ 500 (1.000 × $ 0, 50).

Aktiekursen er nu $ 22, 00, så dit geninvesterede udbytte køber yderligere 22, 73 aktier ($ 500 ÷ $ 22, 00). Selvom du ikke kan købe fraktionerede aktier på det åbne marked, er de almindelige i planer for reinvestering af udbytte.

Ved udgangen af ​​det andet år tjener du et udbytte på $ 0, 55 pr. Aktie. Denne gang er det på 1.022, 73 aktier, så din samlede udbetaling er $ 562, 50 (1.022, 73 × $ 0, 55).

Aktiekursen er nu $ 24, 20, så geninvestering af dette udbytte køber yderligere 23, 24 aktier ($ 562, 50 ÷ $ 24, 20). Du ejer nu 1.045, 97 aktier, værdiansat til 25.312.47 $.

Tre år efter din indledende investering får du et udbytte på $ 0, 60, hvilket udgør $ 627, 58 (1.045, 97 × $ 0, 60). Da aktiekursen er steget til $ 26, 62, køber udbyttet yderligere 23, 58 aktier.

I slutningen af ​​bare tre års aktiebesiddelse er din investering vokset fra 1.000 aktier til 1.069, 55 aktier. Og på grund af aktiens gevinster er værdien af ​​din investering vokset fra $ 20.000 til $ 28.441.

Så længe en virksomhed fortsætter med at trives, og din portefølje er velafbalanceret, vil geninvestering af udbytte gavne dig mere end at tage kontanterne, men når et selskab kæmper, eller når din portefølje bliver ubalanceret, kan det at tage kontanter og investere pengene andetsteds mere fornuft.

Kontanter mod geninvesteret udbytte

Antag, at ABC's aktie presterer konsekvent, og selskabet fortsætter med at hæve sin udbyttesats det samme beløb hvert år (husk, dette er et hypotetisk eksempel).

Efter 20 år ville du eje 1.638, 62 aktier til en værdi af $ 220.476, og dit udbytte ville være $ 2.375.99.

Hvis du havde taget dine udbetalinger kontant i stedet for at geninvestere dem, ville du have udloddet $ 31.501 i udbytte. Men du har lige 1.000 aktier nu, værd at kun $ 166.051. Ved at geninvestere dit udbytte hvert år øgede du dine gevinster med 133%.

Bør du geninvestere udbytte?

Trods de åbenlyse fordele ved reinvestering af dividende er der stadig tidspunkter, hvor det ikke giver mening, som når:

• Du er ved eller i nærheden af ​​pension og du har brug for indkomsten. Overvej først dine andre indkomstkilder - Social sikkerhed, RMD'er fra dine pensionskonti, pensioner, livrenter - inden du beslutter dig for, om du har brug for udbytteindkomsten. Hvis ikke, kan du fortsætte med at geninvestere og øge din investering.
• Det underliggende aktiv presterer dårligt. Alle aktier og fonde oplever kurssvingninger, så det kan være vanskeligt at vide, om det er tid til at skifte gear. Stadig, hvis aktien eller fonden ser ud til at være stoppet, vil du måske have lommer for udbyttet. Hvis investeringen ikke længere giver værdi - eller hvis den holder op med at betale et udbytte - kan det naturligvis være tid til at sælge aktierne og gå videre.
• Du ønsker at diversificere. Ved at tage udbytte kontant i stedet for at geninvestere dem, kan du diversificere til andre aktiver i stedet for at tilføje en position, du allerede har.
• Det kaster din portefølje ud af balance. Højtydende, hurtigere voksende værdipapirer har en måde at opbygge langt hurtigere end andre aktiver på. Det betyder, at det bare kan være et spørgsmål om tid, før du er overvægtig i nogle få investeringer. Når disse værdipapirer fungerer godt, er det et plus. Men hvis de ikke gør det, vil tabene være så meget større.

Bundlinjen

En af de vigtigste fordele ved reinvestering af udbytte er, at din investering kan vokse hurtigere, end hvis du lommer dit udbytte og kun er afhængig af kapitalgevinster for at generere formue. Det er også billigt, let og fleksibelt.

Stadigvis er investering i udbytte ikke automatisk det rigtige valg for enhver investor. Det er en god ide at chatte med en finansiel rådgiver, hvis du har spørgsmål eller bekymringer om geninvestering af dit udbytte.