Vigtigste » bank » De bedste pensioneringsstrategier for lærere

De bedste pensioneringsstrategier for lærere

bank : De bedste pensioneringsstrategier for lærere

Uddannere har en usædvanlig blanding af potentielle indkomstkilder ved pensionering. Som lærer er du sandsynligvis kvalificeret til en ydelsesbaseret pensionsplan. Afhængigt af om du underviser i en offentlig skole eller almennyttig privatskole, har du også typisk adgang til bidragsbaserede pensionsplaner, der specifikt er beregnet til undervisere, som f.eks. 403 (b) og 457 (b) konti. Dine arbejdsgivere matcher måske ikke dine bidrag.

Dog er du muligvis ikke i stand til at være afhængig af social sikring i dine pensionsår. Cirka 40% af lærerne betaler ikke til det sociale sikringssystem, ifølge forskningsgruppen Belwether Education Partners. Hvis du er blandt denne gruppe, er du ikke berettiget til sociale ydelser, når du går på pension.

Disse mange variabler gør pensionsplanlægning for lærere unik og undertiden kompleks. Her er nogle pensioneringstræk lærere bør overveje.

Key takeaways

  • Omhyggelig pensionsplanlægning er især vigtig, hvis du er blandt de fire ud af 10 lærere, der ikke modtager sociale sikringsydelser.
  • Din pension dækker sandsynligvis ikke fuldt ud dine behov ved pensionering, især i betragtning af pensionsreformer i nogle stater.
  • En regelmæssig 403 (b), lærernes ækvivalent med en 401 (k), kan være nyttig, især hvis din arbejdsgiver giver et match til dine bidrag.
  • Uddannelsespecifikke pensionskonti kan afvige i nøglehensyn fra 401 (k) s, og ikke alle disse forskelle er fordelagtige for dig.

Søg professionel hjælp

Begynd din søgning efter lærerrelevant pensionsrådgivning på webstederne for lærerforeningen og læreres pensioneringssystem i din stat. Gennem disse skal du være i stand til at nå pensionister eller ydelser rådgivere, der er fortrolige med din stats programmer. Rådgivningen er normalt gratis.

”Jeg vil råde lærere til at begynde at tale med en pensioneringsrådgiver fra staten fem år før din pensionsdato, ” siger Jeaninne Escallier Kato, en pensioneret lærer i den offentlige skole i Californien. ”Mange lærere venter til de sidste måneder af deres mandatperiode og finder derefter ud af, at de ikke arbejdede bedst efter deres lønningsmuligheder.”

Kato betalte i Californien State Teachers Retirement System (CalSTRS) i 36 år og indsamler nu 85% af hendes tidligere løn, en ekstra $ 400 pr. Måned for tre års ubrugt sygefravær og et ekstra stipendium kaldet "levetidsløn." Hun siger, at det at tale med en pensionsrådgiver hjalp hende med at planlægge den formel, der ville fungere bedst for hende.

Ud over den gratis hjælp kan du måske ansætte en finansiel rådgiver, der kun er gebyr, for at forberede en dybere og mere omfattende analyse af din økonomi. Bed statsrådgiverne eller andre lærere i dit område om at anbefale rådgivere, der har særlig ekspertise i at hjælpe lærere. Sørg for at vælge en rådgiver, der er en fiduciær, hvilket betyder, at de er forpligtet til at handle i din bedste interesse.

Kontakt ressourcer i din stat for at lære, hvordan dit læreres pensionssystem fungerer, og hvordan du maksimerer din pension og andre fordele.

Forvent ikke, at din pension fuldt ud leverer dig

Et betydeligt flertal af lærerne i landet nyder en ydelsesbaseret pension, som både læreren og arbejdsgiveren yder bidrag til. Til gengæld lover staten en garanteret udbetaling af livet ved pensionering.

Udbetalingen varierer afhængigt af lærerens længde på tjenesten, indtjeningshistorik og andre detaljer i planen. Men beløbene falder generelt godt under de fleste læreres økonomiske behov ved pensionering. Som anført af lærerpensions.org i 2016, varierede den gennemsnitlige pension for nyligt pensionerede lærere i de sidste 10 år fra omkring $ 20.000 om året i stater som Florida, South Carolina og Arizona gennem årlige udbetalinger i $ 40.000 i Californien, Illinois, New Jersey og New York. I kun en jurisdiktion, District of Columbia, knækkede den gennemsnitlige pension 50.000 $ -mærket - når $ 63.468 for at være præcis.

Moderat som disse tal er, kan de til sidst gå ned i nogle stater på grund af underfinansiering af lærernes pensionskasser. Finansieringsunderskuddene driver sådanne reformer som nedsatte fordele for nyansatte, øget medarbejderbidrag og lavere tilpasning af leveomkostningerne for pensionister.

Tidligt i din undervisningskarriere er det så klogt at begynde at supplere din forventede pension med deltagelse i bidragsbaserede planer. Disse planer giver dig mulighed for at bidrage med dollars før skat, og både bidrag og indtjening er beskyttet mod skat, indtil de trækkes tilbage. ”Lærere glemmer at tilføje de [definerede bidrag] besparelser, der supplerer deres lærerpension, ” siger Wyatt Moerdyk, administrerende medlem, Evidence Advisors Investment Management i San Antonio, Texas. "Disse konti er afgørende for processen."

Vælg din (e) skattebeskyttede pensionsplan (er)

Hvis du arbejder på fuld tid på en offentlig skole eller en privat skole, der er fritaget for skatter, skal du være berettiget til at bidrage til mindst en skattebeskyttet plan sponsoreret af din arbejdsgiver. Men da disse planer har nogle ulemper, kan du også overveje en selvstyret individuel pensionskonto (IRA).

Den mest almindelige uddannelsesspecifikke plan er det, der er kendt som en 403 (b). Ligner den 401 (k) plan, der tilbydes af private arbejdsgivere, en 403 (b) giver dig mulighed for at dirigere forudgående dollars til investeringer, du vælger blandt dem, der tilbydes af planen. Investeringsindtægter udskydes også skat; du betaler kun skat ved planudtræk ved pensionering. Hvis du foretrækker at betale skat på pengene nu i stedet for når du går på pension, og hvis din arbejdsgiver tilbyder mulighed, kan du i stedet bidrage til en Roth 403 (b).

Din arbejdsgiver giver muligvis matchende bidrag til din 403 (b) -plan, selvom det er mindre almindeligt end med 401 (k) -planer. Hvis disse top-ups tilbydes, skal du tage dem, da de i det væsentlige overlader din konto uden omkostninger. Overvej for eksempel en arbejdsgiver, der matcher midler til 50 procent af medarbejderbidraget op til 6 procent af hans eller hendes løn. Hvis en medarbejder tjener $ 75.000 og bidrager med 6 procent om året, sparker arbejdsgiveren yderligere $ 2.250 pr. År, hvilket i det væsentlige er gratis penge til medarbejderens pension.

Lejlighedsvis tilbydes lærere også valget af en 401 (k) af deres arbejdsgiver. Overvej denne mulighed nøje, især hvis det kommer med matchende fonde.

En 401 (k) kan tilbyde en bredere vifte af investeringer end en 403 (b) -plan, og planafgift er normalt lavere.

Hvis du arbejder for et offentligt skoledistrikt, kan du muligvis deltage i en 457 (b) -plan, derudover eller i stedet for en 403 (b) -plan. Som med 403 (b) s, kommer dine 457 (b) bidrag direkte ud af din løn, og dine investeringer vokser skat. (Hvis du arbejder for en privatskole, der er klassificeret som en skattefri organisation, har du muligvis ikke adgang til en 457 (b), medmindre du er en meget kompenseret medarbejder; det er den føderale regerings regler.)

En ulempe med 457 (b) planer er, at arbejdsgivere normalt ikke leverer matchende bidrag - din arbejdsgiver giver sandsynligvis allerede en pension, når alt kommer til alt. Men der er en opside: Når du forlader dit job, kan du begynde at tage fordelinger fra din 457 (b) uden straf, selvom du ikke har nået pensionsalderen. Hvis du overvejer førtidspensionering eller tidlig delvis pensionering, kan en 457 (b) hjælpe dig med at finansiere dette mål.

Med både 403 (b) og 457 (b) planer er medarbejderbidrag begrænset til $ 19.000 pr. År i 2019. Kombinationen af ​​medarbejder- og arbejdsgiverbidrag er begrænset til det mindste på $ 56.000 pr. År fra og med 2019 eller 100 procent af medarbejderens seneste årlige løn.

Men der er en anden fordel her til 457 (b) s: At deltage i en af ​​disse planer udelukker ikke, at du bidrager op til maksimum 403 (b). Hvis du maksimerede dine bidrag til både en 457 (b) og en 403 (b) i 2019, ville du fjerne en enorm $ 38.000. Hvis du er ældre, kan du spare endnu mere. Og med en 457 (b), når du er tre år væk fra planens angivne pensionsalder, i stedet for indhentningsbidrag, kan du vælge at begynde at spare den mindste på enten to gange den årlige grænse eller summen af ​​det aktuelle år grænse og eventuelle ubrugte dele af tidligere års bidragsgrænser.

Uanset om du deltager i et 403 (b), 457 (b) eller begge dele, skal du sørge for at forstå de gebyrer, der er forbundet med både selve planen og de investeringer, der tilbydes inden den, før du bidrager. Især hvis din arbejdsgiver ikke planlægger at tilbyde nogen matchende midler, kan du overveje at bidrage til en traditionel IRA eller Roth IRA. Som med 401 (k) s vil du nyde et bredere udvalg af investeringsmuligheder, end arbejdsgiveren planlægger, og med gebyrer, der sandsynligvis vil være lavere.

Undersøg dine muligheder for social sikkerhed

I 15 stater deltager i det mindste nogle uddannelsesgivere ikke i social sikring, og derfor bidrager deres lærere hverken til programmet eller nyder dets fordele. I 12 af dem - Alaska, Californien, Colorado, Connecticut, Illinois, Louisiana, Maine, Massachusetts, Missouri, Nevada, Ohio og Texas - er der få, hvis nogen offentlig skolelærere er dækket. I tre andre stater - Georgien, Kentucky og Rhode Island - er dækningen et lappeteppe, hvor nogle skoledistrikter deltager, og andre ikke.

Selv inden for såkaldte ikke-socialsikkerhedsstater kan programdeltagelse dog være en tavle. I Californien betaler for eksempel lærere, der deltager i CalSTRS, ikke til social sikring; de betaler i stedet for CalSTRS-fonden. Men lærere, der deltager i Californiens offentlige medarbejderpensioneringssystem (CALPERS), betaler til Social Security.

Hvis du er usikker på, om du bidrager til social sikring, vil et hurtigt blik på dine lønfradrag tydeliggøre sagen. Du kan også kvalificere dig til social sikring, hvis du har arbejdet i den private sektor, men det tager typisk mindst 10 års privat arbejde at tjene tilstrækkelig kredit til at kvalificere sig til ydelser.

Deres egen deltagelse til side, er du muligvis kvalificeret til ægtefælles sociale sikringsydelser, hvis din mand eller kone betaler socialsikringsafgifter. Men hvis du også har en pension, kan ydelser, der modtages gennem din ægtefælle, muligvis reduceres i henhold til reglerne for statslige pensionsforskydninger. ”Mange lærere er afhængige af fordelene ved den sociale socialsikring, først for senere at finde ud af, at de dramatisk reduceres af GPO-reglerne, ” advarer finansrådgiver Moerdyk.

Vej arbejde efter, at du har trukket dig tilbage fra undervisningen

Ikke alle ønsker eller har råd til at holde op med at arbejde efter at have trukket sig tilbage fra en fuldtidskarriere inden for undervisning. Hvis du forventer at undervise på deltid, arbejde i et andet erhverv på deltid eller starte en encore-karriere, skal du tænke på, hvordan denne indkomst kan have indflydelse på, hvor meget du har brug for at spare, og hvor meget investeringsrisiko du skal tage i dag.

Når det er sagt, er det ikke alle i stand til at arbejde, når de er ældre; nogle er muligvis nødt til at tage sig af aldrende forældre, og andre vil opdage, at deres eget helbred forhindrer det. For at være konservativ skal din økonomiske plan ikke hvile på den antagelse, at du fortsætter med at tjene indkomst fra arbejde, når du er pensioneret fra undervisningen på fuld tid.

Hvis du vil arbejde, skal du sørge for at forstå, hvordan det at fortsætte med at arbejde vil påvirke dine pensionsydelser. Visse jobvalg vil reducere dine fordele afhængigt af din pensionsplans regler.

Sørg for, at du har tilstrækkelig forsikringsdækning

Forudsat at det ikke unødigt reducerer dine pensionsydelser, kan det at arbejde ved, når du går på pension, være en omkostningseffektiv måde at fortsætte med sygesikring og anden dækning, du muligvis har brug for. Disse yderligere forsikringsbehov kan omfatte sikring af langvarig indkomstforsikring for at beskytte din indkomst og din evne til at spare til pension. Hvis du modtager livs- eller ulykkesforsikring som en arbejdsydelser, skal du sørge for at have tilstrækkelig dækning, og hvis ikke, skal du supplere den med en privat politik.

Sammenlign Navn på udbydere af investeringskonti Beskrivelse Annoncørens viden × De tilbud, der vises i denne tabel, er fra partnerskaber, hvorfra Investopedia modtager kompensation.
Anbefalet
Efterlad Din Kommentar