Enkle trin til at åbne en IRA

Hvis du udsætter dig for at gøre dine skatter, fordi du er bange for, at du muligvis kommer tilbage mindre, end du forventer, eller værre endnu, skylder mere, end du har betalt, skal du vide, at der er en ting, du kan gøre lige op til sidste øjeblik den 15. april for at bidrage væsentligt til at reducere regningen: bidrage til en investeringspensionskonto (IRA). År fra nu vil du takke dit yngre selv for at have gjort et klogt træk.

Traditionel IRA

Der er to hovedtyper af IRA'er: den "traditionelle" og Roth IRA. Men hvis du er nødt til at redde for et problem ved skattetid, er det kun den traditionelle IRA, der kan hjælpe.

Det skyldes, at det beløb, du investerer i en traditionel IRA, trækkes fra din skattepligtige indkomst for det år. For så vidt angår IRS, er din indkomst for året krympet med dette beløb. Naturligvis forsvandt det også fra din lomme, men i det mindste får du dine penge tilbage plus indtjening, når du går på pension. Og IRS får sin andel, når du trækker pengene.

Lad os sige, at du er en enkelt person, der tjente $ 50.000 i skattepligtig indkomst sidste år. Skattetabellen for 2018 siger, at du skylder 22% af det, eller $ 11.000. Men hvis du bidrager med $ 5.000 til en IRA, falder din skattepligtige indtjening til $ 45.000. Du skylder nu $ 9.900, hvilket reducerer din skatteregning med $ 1.100. Og du kan yde det 2018 bidrag så sent som den 15. april 2019.

Næsten enhver, der har optjent indkomst og er under 70½ år ved udgangen af ​​året er berettiget til at investere i en traditionel IRA. Ganske vist kan skattefradraget begrænses for personer, der allerede får et skattemæssigt gennembrud gennem en arbejdsgivers pensionsplan. Imidlertid er der stadig stigende mange af os, der ikke har en pensionsplan for virksomheden - ca. 35% af de ansatte i den private sektor, ifølge The Pew Charitable Trusts 'analyse af 2012 Census Bureau Undersøgelse af indkomstdata og plandeltagelsesdata.

Faktisk har nogle af os ikke den slags fuldtidslønnet job, der gør vores indkomster forudsigelige og vores skatter idiotsikre fra år til år. Cirka 53 millioner amerikanere, eller en tredjedel af alle arbejdstagere, identificerer sig nu som ”freelancere”, ifølge en undersøgelse fra Freelancers Union. De er uafhængige entreprenører, eller de ”måneskin” efter deres regelmæssige job, eller springer fra det ene projekt til det næste i en række kortvarige kontrakter. En del af eller hele deres indkomst kan betales uden tilbageholdelse af skatter, hvilket gør det nemt for dem at lande i suppen på skattetidspunktet. Det er her en traditionel IRA kan hjælpe.

Roth IRA

Hvis du ikke er i en knas i forhold til dette års skatteregning, kan du overveje en Roth IRA i stedet. Den største forskel ligger i skattemæssig behandling af dit bidrag det år, du bidrager med det.

Dit bidrag til en traditionel IRA er i "før skat" dollars. Som nævnt reducerer det din skattepligtige indkomst for året. Efter pensionering skylder du normalt skat på alle de penge, du trækker, både de oprindelige dollars, der er indbetalt, og den investeringsindkomst, den tjente.

I modsætning hertil kræver en Roth IRA betaling i dollars efter skat. Du betaler skat af indkomsten, før du indbetaler, og får ingen øjeblikkelig skattefordel. Men når du går på pension, er hele dit æg æg skattefrit, inklusive investeringsindtægterne.

IRA-bidrag er ikke begrænset af alder, men de kan være af indkomst, som du kan bestemme baseret på IRS-regnearket. Grundlæggende begynder bidrag at blive faset ud for ændrede justerede bruttoindtægter over $ 193.000 for par og $ 122.000 for singler i 2019.

Begge typer IRA er beregnet som langsigtede pensionsopsparingsfonde. Der er en skattesag, normalt 10%, for at trække pengene tilbage, inden du når 59½ års alderen med en traditionel IRA. Med en Roth kan du til enhver tid trække svaret til dine bidrag tilbage, men du betaler skatter og bøder på indtjeningen (dvs. beløb over det beløb, du oprindeligt bidragede med) på en glidende skala, afhængigt af din alder og hvor længe du har har haft kontoen.

Så uanset om du overvejer dette på din fritid eller griber fat i en sidste chance skattemæssig pause, skal du huske, at det egentlige formål med din IRA forbereder dig på en økonomisk komfortabel pension.

IRA-bidragsbegrænsninger

Der er en grænse for, hvor meget du kan bidrage til en traditionel IRA årligt. For skatteåret 2018 er grænsen $ 5.500 for personer under 50 år og $ 6.500 for de 50 og derover, eller 100% af beskæftigelsesindkomsten, alt efter hvad der er mindre. Det stiger med $ 1.000 for 2019.

Gifte mennesker, der arkiverer i fællesskab, kan fordoble disse tal. Selv hvis en ægtefælle ikke er ansat eller har meget lidt indkomst, giver en foranstaltning kaldet Kay Bailey Hutchison Spousal IRA Limit et gift par i fællesskab bidrag med 11.000 $ for 2018. (Det er $ 12.000 hvis et af parene er mindst 50 år og $ 13.000 hvis begge er 50 år eller ældre.)

Hvor man kan åbne en IRA

Du kan oprette en IRA i næsten enhver bank, mæglervirksomhed, gensidig fondsvirksomhed eller anden finansiel institution. Nogle skatteforberedere kan endda tilbyde en (sandsynligvis ikke den bedste mulighed). Alt, hvad det kræver, er din underskrift på papirerne og en check for dit første bidrag.

Du kan også passe på de fleste detaljer, inklusive fremtidige bidrag og ændringer, online. Faktisk har online-mæglere formørket traditionelle mæglervirksomheder for at blive den primære måde, hvorpå folk tilmelder sig nye konti. De bedste mæglere til IRA'er og Roth IRA'er har brugervenlige grænseflader og nyttige uddannelsesmaterialer til at gøre åbning og vedligeholdelse af en konto lettere end nogensinde.

Overvejelser, når du vælger en IRA-udbyder

Når du vælger et sted til din konto, skal du overveje de gebyrer og omkostninger, der er knyttet til IRA. Som med enhver investering er der handelsgebyrer, og de kan variere meget. Du skal være på vagt over for utilbørlige gebyrer, der spiser væk til dine penge, som "vedligeholdelses" gebyrer eller "depotafgifter". På den anden side tilbyder nogle virksomheder særlige tilbud til nye konti. Kontroller, om en depotmand, du overvejer, tilbyder et incitament til din virksomhed.

Overvej desuden de muligheder, de tilbyder for din investering. Dine IRA-penge kan investeres i gensidige fonde, obligationer eller individuelle aktier. Du kan vælge risikable "vækst" -fonde eller langsomtvoksende, men sikre pengemarkedsfonde. Det bedste af alt er, at du kan sprede dine penge rundt og blande konservative og risikable valg. Du får de sædvanlige kvartalsopgørelser, skønt du kan kontrollere udviklingen i dine investeringer online når som helst.

Du kan til enhver tid skifte mening om, hvordan dine penge investeres, og du skal sandsynligvis med jævne mellemrum. Investeringsrådgivere opfordrer folk til at tage nogle risici, når de er unge og blive mere forsigtige, når de kommer tættere på pension.

Bundlinjen

Lige nu føler du måske, at du ikke har tid nok til at gøre dette ordentligt. Tænk på det på denne måde: Du kan løse et øjeblikkeligt skatteproblem ved at åbne en IRA inden 15. april. Det er et første skridt, der kan ændre dit liv hele vejen ned.

Når skattetiden er forbi, kan du overveje dine mange muligheder. Du kan ændre dine investeringsvalg eller endda skifte udbydere helt, hvis du finder en bedre aftale. Det bedste af alt er, at du kan oprette automatiserede betalinger, der regelmæssigt føjes til din nye IRA, så du får skattemæssigt hvert år og de langsigtede økonomiske fordele i fremtiden.

Din IRA begynder muligvis som en nødrettelse for et øjeblikkeligt problem. Men forhåbentlig fortsætter du med at bidrage til det fra år til år, hvilket gør din skatteregning mindre og din pensionskonto større hvert år i dit arbejdsliv.